最近，A股集成电路半导体板块走势强劲，与美国历时三年通过《芯片与科学法案》有很大关系。这个法案的核心是要保证美国在集成电路半导体领域的领先优势，除了给在美国建厂的芯片制造业企业数百亿美元的补助，还严格限制14纳米以下技术输出。后面这个才是最关键的杀手锏，既要保证自己领先，还不准别人追赶。
可以预期，随着法案的具体实施，对于像中国这样既是集成电路芯片消费大国、又是数一数二的全产业链生产国来说，是一个巨大的考验。相关数据显示，2021年，中国消耗的芯片规模约为1865亿美元，但自主制造的芯片仅为312亿美元，占比仅为16.7%;也就是说，进口芯片额达到了1500亿美元左右，接近万亿人民币。最尴尬的是，在312亿美元的规模里，真正的纯国产的芯片价值只有123亿美元。这从一个侧面反映出中国大陆市场的“国产替代”空间广阔。要知道，芯片需求是按年算的，每年都是2000亿美元左右的芯片需求，但我们能“自主可控”的连10%都不到，这也是从上周开始，A股集成电路半导体设备、材料和封测领域集体大涨的原因。
但从另一个角度思考，即便我们奋起直追，但在集成电路半导体领域“卡脖子”的技术是不是真被攻克了?能不能实现弯道超车?可能在很多领域我们还只能“一厢情愿”。比如在整个集成电路半导体中上游，我们只有光刻胶算是在技术上有所突破，还无法真正达产，芯片生产需要超高精密仪器、数控机床、光栅刻画机、光刻机等半导体生产设备，这些基本掌握在美欧国家手中，芯片架构专利基本上掌握在美日等国家手中。可以说，在集成电路半导体制造领域，我们很多时候是心有余而力不足。
因此，我们在研究“自主可控”的时候，在挖掘市场机会的时候，应该将重点从“追赶”领域转移到“保持”的领域，甚至领先的领域。比如，我们在移动通信5G、6G领域拥有比较大的领先优势;再比如，在量子通信、民用核聚变、激光制造、航空航天等领域，我们在全球范围内是具备相当强竞争力的。比如量子通信，去年美国商务部还发布了一个“实体清单”，对全球27个机构和个人进行贸易禁运，其中包括中国的12个机构，美国商务部的主要理由就是：这些机构的量子科技威胁美国的国家安全。
而最厉害，要算同样有数万亿市场规模的移动通信市场，特别是在5G专利技术上已经领先的、在6G领域也拿下了40.3%的专利，位居世界第一。目前我们在6G网络方面的相关专利数占比远远高于美国和日本的6G+ 5G专利数的总和。6G全球基本都是同一个起跑线，美国、俄罗斯等甚至想绕过5G直接发展6G，就是因为如果发展5G要交很多专利费。相比集成电路半导体很多专利在别人手上，我们即便有全产业链也是空奈何，但在通信设备领域，我们的技术和制造优势却是非常明显的，而且市场空间相当广阔，这应该成为资本市场新的热点。(刘柯)
